«Φρένο» στις ρυθμίσεις δανείων ελβετικού
«Φρένο» στις ρυθμίσεις δανείων ελβετικού - «Καίει» η ισοτιμία
Σε ιστορικά υψηλά η ισοτιμία, επιφυλακτικοί οι δανειολήπτες
«Φρένο» στις ρυθμίσεις δανείων ελβετικού φράγκου με βάση τον πρόσφατο νόμο του υπουργείου Εθνικής Οικονομίας και Οικονομικών βάζουν οι εξελίξεις στις αγορές συναλλάγματος, καθώς το ελβετικό φράγκο παραμένει κοντά σε ιστορικά υψηλά έναντι του ευρώ και οδηγεί σε εξαιρετικά δυσμενείς, για τους δανειολήπτες, μετατροπές των δανείων σε ευρώ.
Ισχυρούς τριγμούς στην παγκόσμια οικονομία και στις αγορές συναλλάγματος έχει προκαλέσει το ξέσπασμα του πολέμου στο Ιράν, που συμπίπτει χρονικά με την έναρξη των διαδικασιών υποβολής αιτήσεων για ρύθμιση δανείων ελβετικού φράγκου.
Μέσα σε κλίμα ακραίας αβεβαιότητας, οι επενδυτές στράφηκαν στο απόλυτο «καταφύγιο»: το ελβετικό φράγκο (CHF). Αυτή η συνεχιζόμενη ενίσχυση του νομίσματος επαναφέρει τον εφιάλτη για χιλιάδες Έλληνες δανειολήπτες που βλέπουν τα χρέη τους να διογκώνονται, παρά τις πρόσφατες νομοθετικές παρεμβάσεις.
Ειδικότερα, σε ελεύθερη πτώση βρίσκεται η ισοτιμία ευρώ/ελβετικού φράγκου από την αρχή του έτους, με τον πόλεμο στο Ιράν να λειτουργεί ως καταλύτης για την εκτόξευση του ελβετικού νομίσματος.
Οι χιλιάδες Έλληνες με στεγαστικά δάνεια σε ελβετικό φράγκο βρίσκονται για άλλη μια φορά εγκλωβισμένοι σε μια δυσμενή συναλλαγματική συγκυρία, βλέποντας το άληκτο κεφάλαιο και τις δόσεις τους να παίρνουν ξανά την ανηφόρα.
Η πορεία της ισοτιμίας: Πώς επιδρά ο πόλεμος
Η χρονιά ξεκίνησε με σχετική σταθερότητα, αλλά το σκηνικό ανατράπηκε βίαια με την κλιμάκωση της έντασης στη Μέση Ανατολή.
Ιανουάριος 2026: Στις αρχές του έτους, η ισοτιμία βρισκόταν στα -ήδη εξαιρετικά υψηλά-επίπεδα του 0,930 EUR/CHF.
Το σοκ του πολέμου: Με την έναρξη των επιθέσεων στο Ιράν στις 28 Φεβρουαρίου και τις απειλές για κλείσιμο των Στενών του Ορμούζ, οι παγκόσμιες αγορές πανικοβλήθηκαν. Στις αρχές Μαρτίου, το ευρώ κατρακύλησε έως και το 0,900 EUR/CHF, σημειώνοντας μια δραματική πτώση που υποδήλωνε την τεράστια ανατίμηση του φράγκου.
Σημερινή εικόνα (Απρίλιος 2026): Παρά τη μερική εξομάλυνση και τις προσπάθειες για εκεχειρία, η ισοτιμία παραμένει καθηλωμένη σε εξαιρετικά δυσμενή επίπεδα για το ευρώ, κυμαινόμενη στο 0,917 EUR/CHF.
Πρακτικά, αυτό σημαίνει ότι για κάθε 1.000 ελβετικά φράγκα που οφείλει σήμερα ένας δανειολήπτης, χρειάζεται περίπου 1.090 ευρώ για να τα αποπληρώσει. Αν αναλογιστεί κανείς ότι η πλειοψηφία αυτών των δανείων χορηγήθηκε όταν η ισοτιμία βρισκόταν στο 1,60 (όπου τα 1.000 φράγκα κόστιζαν μόλις 625 ευρώ), το μέγεθος της ζημιάς των δανειοληπτών γίνεται εύκολα αντιληπτό.
Ρύθμιση με δυσμενείς όρους
Η ραγδαία ενίσχυση του νομίσματος συμπίπτει χρονικά με την εφαρμογή του νέου νόμου 5264/2025 (άρθρο 128), ο οποίος ενεργοποιήθηκε στις 19 Φεβρουαρίου 2026. Η ρύθμιση δίνει τη δυνατότητα στους δανειολήπτες με εξυπηρετούμενα δάνεια να τα μετατρέψουν σε ευρώ με ευνοϊκή ισοτιμία κατά 15% έως 50%.
Ωστόσο, η λύση αυτή έχει μετατραπεί σε δίκοπο μαχαίρι λόγω του πολέμου:
Μετατροπή σε ευρώ με τρέχουσα ισοτιμία: Η νομοθεσία προβλέπει ότι το σύνολο της οφειλής σε ελβετικό φράγκο μετατρέπεται σε ευρώ με την τρέχουσα ισοτιμία της ΕΚΤ.
Κλείδωμα της ζημιάς: Με το φράγκο να βρίσκεται στα ύψη λόγω της γεωπολιτικής κρίσης, οι δανειολήπτες που αιτούνται σήμερα ρύθμιση καλούνται να «κλειδώσουν» το χρέος τους στη χειρότερη δυνατή ισοτιμία (κοντά στο 0,91), νομιμοποιώντας έτσι τεράστιες συναλλαγματικές ζημιές.
Αντιδράσεις δανειοληπτών
Η ρύθμιση του υπουργείου Εθνικής Οικονομίας ήδη θεωρείται μη ικανοποιητική από τους δανειολήπτες, καθώς μεταφέρει τον συναλλαγματικό κίνδυνο στις πλάτες τους με μικρές «εκπτώσεις» στην ισοτιμία μετατροπής.
Ενώσεις καταναλωτών ζητούν επιτακτικά την άμεση τροποποίηση του νόμου, υπενθυμίζοντας παλαιότερες προτάσεις του Συνηγόρου του Καταναλωτή για αναδιάρθρωση των δανείων με μια σταθερή, «δίκαιη» ισοτιμία (π.χ. 1 EUR / 1,40 CHF).
Η πορεία των αιτήσεων
Ενδιαφέρον, αλλά και εύλογη επιφυλακτικότητα, δείχνουν οι δανειολήπτες σε ελβετικό φράγκο για τη νέα πλατφόρμα του υπουργείου Εθνικής Οικονομίας (Ν. 5264/2025), η οποία λειτουργεί από τις 19 Φεβρουαρίου. Σχεδόν δύο μήνες μετά, περισσότερες από 7.000 αιτήσεις έχουν υποβληθεί από κατόχους ενήμερων ή ρυθμισμένων δανείων που επιθυμούν μετατροπή σε ευρώ.
Ωστόσο, ο αριθμός αυτός αφορά κυρίως αρχικά στάδια, ενώ μόλις 800 αιτήσεις έχουν φτάσει στους πιστωτ.ές, ποσοστό ελάχιστο μπροστά στο συνολικό χρέος των 5,5 δισ. φράγκων που εκκρεμεί στην Ελλάδα (2,5 δισ. σε τράπεζες και 3 δισ. σε servicers).
Σημειώνεται ότι η ισοτιμία μετατροπής δεν «κλειδώνει» με την υποβολή της αίτησης στην πλατφόρμα, αλλά τη στιγμή ολοκλήρωσης της διαδικασίας στην τράπεζα. Το γεγονός αυτό, σε συνδυασμό με τις ραγδαίες συναλλαγματικές αναταράξεις, εξηγεί γιατί οι δανειολήπτες σπεύδουν μεν να εγγραφούν, αλλά προχωρούν τα τελικά στάδια με προσοχή, αναζητώντας το ιδανικό «timing» μετατροπής.
Σε κάθε περίπτωση, ο χρόνος δεν είναι απεριόριστος, αφού οι αιτήσεις από τους δανειολήπτες θα υποβάλλονται μέχρι τον Αύγουστο. Αν μέχρι τότε δεν έχει υποχωρήσει το ελβετικό στις αγορές συναλλάγματος, οι ισοτιμίες μετατροπής θα είναι εξαιρετικά δυσμενείς για τους Έλληνες δανειολήπτες.
Δεν υπάρχουν σχόλια
Σημείωση: Μόνο ένα μέλος αυτού του ιστολογίου μπορεί να αναρτήσει σχόλιο.